投資者有幾件事要保護他們的投資組合免受風險。保護一個人組合的一種重要方法是通過多元化。簡而言之，這意味著投資者選擇包括各種類型的證券和不同發行人和行業的投資。這裡的想法與舊格言相同“不要把你的雞蛋放在一個籃子裡。”當您投資許多領域時，如果一個人失敗，其餘的將確保投資組合整個仍然是安全的。在與相同規模的單個投資相比，多元化的投資組合可以在增加的利潤中測量此增加的安全性。

多元化是一個很好的策略，以便任何人都希望減少長期投資風險。多元化過程包括投資多種類型的資產。這意味著包括債券，股票，商品，房地產，混合動力車，以及您的投資組合中更多。

• 在每個資產中投資幾種不同的證券。多元化的投資組合在同一資產類型的不同證券中傳播投資意味著不同發行人員的多個債券，來自不同行業的幾家公司等。

投資不顯著與彼此相關的資產。這裡的想法是選擇不同的資產類和具有不同壽命和周期的證券，以盡量減少任何可能對您的投資組合產生不利影響的負麵條件的影響。

在撰寫多樣化的組合時，最終點至關重要。如果沒有它，無論您的資產類型多樣化，它們可能很容易受到同樣的風險，因此，您的投資組合將在一致之中作出反應。因此，投資者避免選擇對其投資組合的投資是關鍵的關鍵。重要的是要注意，在投資組合管理實踐中，天真多樣化和有效多樣化之間存在區別（也稱為最佳多樣化）。

天真和最佳多樣化

多元化通常是成功戰略的原因是，單獨的資產並不總是他們的價格在一起。因此，一個相當幼稚的多樣化可能是有益的（然而，在最壞的情況下，它也可以是適得其反的）。天真的多樣化是一種多樣化策略，投資者在隨機上選擇不同的證券，希望這將降低由於所選證券的不同性質導致投資組合的風險。天真的多樣化並不像使用統計建模的多樣化方法一樣複雜。然而，當被經驗決定，仔細檢查每個安全性，常識，樸素的多樣化仍然是減少投資組合風險的經過驗證的有效策略。

另一方面，最佳多樣化（也稱為Markowitz多樣化）採用不同的方法來創建多樣化的組合。在這裡，重點是尋找與彼此相關的資產並不完全正。這有助於最小化風險，以減少證券，反過來也有助於最大化回報。通過這種方法，計算機運行複雜的模型和算法，試圖找到資產之間的理想相關性，以最大限度地減少風險並最大化返回。

如上所述，兩種多樣化（天真和最佳多樣化）可以有效，只是因為當您在不同資產中傳播可投資資金時的多樣化結果。

天真的多樣化是指隨機選擇產品組合的不同資產而不使用ay複雜的計算來決定您選擇哪個。儘管其隨機性，但仍然是減少大量規律的風險的有效策略。

相關性

有一種“更好”的多元化方法。特別是通過檢查您打算投資的資產，找到不傾向於彼此相關的不趨勢。通過這樣做，您可以有效降低您的投資組合的風險。這是因為相關性-統計中的重要概念。相關性是測量兩個單獨數值一起移動的程度或程度。在這裡，我們感興趣的價值是資產。可能的最大相關量是100％，表示為1.0。當兩個資產的相關性為1.0時，當一個動作時，另一個始終移動。雖然這些資產的金額可能不同，但是1.0的相關性表示它們總是在相同方向上一起移動。相反，當兩個資產沿相反方向移動時，它們的相關性是負的。如果它們總是在相反方向上移動100％的時間，這被認為是-100％或-1。因此，當檢查資產的相關性時，更接近-1.0，多樣化的效果越大。

底線

每個人都很清楚：投資者必須使他們的投資組合多樣化以防止風險。雖然在極端條件下變得越來越多，但典型的市場條件幾乎總是意味著一個多樣化的投資組合可以顯著降低投資者面臨的風險。因此，努力不斷改進或優化投資組合多樣化的關鍵，以最大限度地提高其提供的保護。這意味著執行盡職調查，以找到不與彼此相反相關的資產，而不是簡單，天真的多樣化。

另一方面，複雜的數學多樣化提供的假定益處是相對不清楚的。如何申請和操作如此復雜的模型，甚至更加不清楚平均投資者。當然計算機化的模型有能力出現令人信服和令人印象深刻，但這並不意味著它們比簡單明智更準確或更富有洞察力。最後，更重要的是模型是否產生的結果，而不是基於高度複雜的算法。