財務顧問被指控為客戶選擇最佳投資。那麼顧問如何通過數千名可用的產品來涉及成千上萬的產品，並構建適合您的投資組合？

第一步：評估風險

幾乎所有顧問都從類似的點開始。在顧問確定客戶的風險公差之後，實施投資組合選擇。換句話說，客戶在投資組合中的價值下降時如何感受和反應？

與風險耐受性密切相關是風險能力：客戶在退休到退休後的時間衡量了金融風暴的能力，他們有多少財富以及他們的收入。

這兩個綜合徵在一起評估客戶能夠處理多少風險。雖然他們經常去手，但他們可以分歧。客戶可以有足夠的資源來處理市場崩潰（高風險能力），但在心理上非常痛苦地觀看其資產的價值（低風險耐受性）。

最後，顧問必須了解客戶的目標。例如，摩根可能在他們的中期中期，並接近退休;他們認為他們的投資組合的資本保存。雖然，亞歷克斯30歲;他們的目標是在十年內購買家庭，為孩子的大學教育提供資金，並省去退休。

構建產品組合

一旦顧問創建了客戶的風險配置文件並確定客戶的目標，就開始了資產選擇流程。大多數顧問或諮詢公司都有各種預定的“客戶端投資組合”，也稱為“模型組合”。從劃傷到每個個人客戶端的新產品組合將是效率低效。這些客戶組合基於公司的投資政策和戰略;然後，它們與個人客戶的特定需求集成在一起。

Morningstar，Inc。例如，晨星提供工具來幫助顧問從開始完成。除了後端幫助之外，他們有顧問建設，分析和監控客戶端投資組合的方法。資產類研究通知這些工具。各個顧問甚至可以將他們的品牌郵票放在預先選擇的晨略投資組合上。

然後有自動化技術增強的財務顧問，有時被稱為“Robo-Advisor”，它基於戰略算法的投資選擇。

較大的財務顧問公司-特別是那些積極的貨幣管理人員的公司-通常有一個研究團隊或部門專門用於投資分析和資產選擇。這些金融和研究分析師還使用稱為Alpha的技術，以幫助確定投資組合的實現返回與其所取得的返回的不同之處。

模型portfolio策略

一些投資諮詢公司支持RT研究表明，擊敗市場非常困難，因此，根據投資者的風險概況，在各種風格中創建指數基金發行。例如，維基金顧問提供了一項低收入的資金（僅通過專業顧問銷售），基於諾貝爾獎獲勝的經濟學家，如EugeneFama，Kenneth法國和MyronScholes.1

MonteCarlo模擬有時用於協助顧問選擇客戶投資。蒙特卡羅模型為特定投資創造了統計概率分佈或風險評估。然後，顧問將結果與客戶的風險公差進行比較，以確定特定投資的功效。運行MonteCarlo模型為審查的給定投資或活動創造了概率分佈或風險評估。通過對抗風險公差的結果，管理人員可以決定是否繼續進行某些投資或項目。

底線

顧問如何選擇投資組合是一種不同的過程，投資者明智地檢查他們的特定財務顧問，以了解如何進行投資選擇。

此外，重要的是詢問您的財務顧問如何賠償-因為可能影響他們的特定投資選擇。除非顧問作為資產百分比或固定費用支付，否則他們可能會促進選擇產品或品牌的產品，以支付更高的佣金。重點是“可以”：許多基於委員會的金融規劃人員訂閱了信託稅，只推薦首先適合投資者的車輛和戰略。儘管如此，客戶和顧問都將是最好的，通過討論如何在其關係開始時選擇資產。